Fundusze obligacji – jak działają i kiedy warto w nie inwestować?

Czym są fundusze obligacji?

Fundusze obligacji to fundusze inwestycyjne, które inwestują głównie w obligacje – papiery wartościowe emitowane przez rządy, samorządy oraz przedsiębiorstwa. Obligacje są instrumentami dłużnymi, co oznacza, że pożyczając pieniądze emitentowi, poza gwarantowanymi wypłatami pod postacią odsetek, otrzymujemy również zwrot kwoty nominalnej w określonym terminie.

Inwestując w fundusze obligacji, zyskujemy dostęp do rynku obligacji bez konieczności zakupu pojedynczych papierów wartościowych. Tym samym otwieramy się na różne rodzaje obligacji, co może być dodatkowym zbalansowaniem naszych inwestycji. Warto dodać, że fundusze te są zarządzane przez specjalistów, którzy są odpowiedzialni za dywersyfikację portfela oraz podejmowanie decyzji inwestycyjnych na podstawie analiz rynkowych.

Jeśli chcecie dowiedzieć się, jakie są podstawowe różnice pomiędzy funduszami obligacji a obligacjami Skarbu Państwa, to przeczytajcie ten wpis – Fundusz obligacji a Obligacje Skarbu Państwa – podstawowe różnice

Jak działają fundusze obligacji?

Fundusze obligacji inwestują w różne typy obligacji – od skarbowych, przez korporacyjne, aż po obligacje komunalne. Ich celem jest generowanie dochodu z odsetek wypłacanych przez emitentów obligacji. Dzięki profesjonalnemu zarządzaniu fundusze oferują dostęp do rynku obligacji, który dla wielu inwestorów może być zbyt skomplikowany, szczególnie jeśli chodzi o monitorowanie pojedynczych inwestycji. Tym samym poza gwarancją profesjonalnego dysponowania kapitałem, taka inwestycja umożliwia poszerzenie zakresu naszych inwestycji.

Kiedy warto inwestować w fundusze obligacji?

Inwestowanie w fundusze obligacji jest świetnym rozwiązaniem dla osób, które preferują mniej ryzykowne instrumenty finansowe. Przed podjęciem decyzji warto jednak wiedzieć, kiedy takie inwestycje są najbardziej opłacalne.

1. Gdy szukamy stabilności

Fundusze obligacji to doskonała opcja dla inwestorów, którzy szukają stabilności, ale nie chcą trzymać pieniędzy na nisko oprocentowanych lokatach bankowych. Fundusze obligacji oferują wyższy potencjalny zysk w porównaniu z lokatami bankowymi, które raczej „nie pokonują inflacji”.

2. W okresie niskich stóp procentowych

Kiedy stopy procentowe są niskie, depozyty bankowe stają się mniej opłacalne. W takim okresie obligacje stanowią jedną z lepszych opcji inwestycyjnych, ponieważ pozwalają na uzyskanie dochodu z regularnych odsetek. Oczywiście, warto mieć na uwadze, że niższe stopy procentowe również wpływają na oprocentowanie aktualnych obligacji.

3. W celu dywersyfikacji portfela

Inwestowanie w fundusze obligacji jest także doskonałym sposobem na dywersyfikację portfela inwestycyjnego. Nawet jeśli inwestujemy głównie w akcje, dodanie funduszy obligacji do naszego portfela pomoże zrównoważyć ryzyko i zwiększy stabilność całości inwestycji.

4. W przypadku inwestycji długoterminowych

Fundusze obligacji mogą być także dobrym rozwiązaniem dla osób, które planują długoterminowe inwestycje. Zyski z funduszy obligacji są często wypłacane w regularnych odstępach czasowych, co pozwala na systematyczne budowanie kapitału.

Podział funduszy obligacji

Fundusze obligacji można podzielić ze względu na rodzaj emitenta oraz okres emisji obligacji:

Ze względu na rodzaj emitenta:

1. Fundusze obligacji skarbowych

Inwestują w obligacje emitowane przez państwo (np. obligacje skarbowe). Ponieważ państwo jest uznawane za wiarygodnego emitenta, obligacje skarbowe charakteryzują się niskim ryzykiem niewypłacalności.

2. Fundusze obligacji korporacyjnych

Fundusze te inwestują w obligacje emitowane przez spółki. Ryzyko związane z takimi inwestycjami jest wyższe niż w przypadku obligacji skarbowych, ponieważ zależy w większości od kondycji finansowej emitenta. Przynosi jednak wyższe stopy zwrotu niż te uzyskiwane z obligacji skarbowych.

Ze względu na okres emisji obligacji:

1. Fundusze obligacji krótkoterminowych

Inwestują w obligacje o krótkim terminie zapadalności, zazwyczaj od kilku miesięcy do 1 roku. Jest to więc dobra alternatywa dla krótkoterminowych lokat bankowych.

2. Fundusze obligacji średnioterminowych

Inwestują w obligacje o średnim okresie zapadalności, czyli zazwyczaj od 1 roku do 5 lat. Fundusze te oferują wyższe zyski w porównaniu do funduszy obligacji krótkoterminowych, ale także wiążą się z większym potencjalnym ryzykiem, zwłaszcza w przypadku zmian stóp procentowych.

3. Fundusze obligacji długoterminowych

Fundusze te inwestują w obligacje o długim okresie zapadalności, zazwyczaj powyżej 5 lat. Oferują wyższe oprocentowanie, co może zapewnić atrakcyjniejsze zyski w dłuższym okresie. Z drugiej strony, wiążą się z większym ryzykiem, ponieważ ich wartość jest bardziej podatna na zmiany stóp procentowych i wahania gospodarcze.

Fundusze obligacji – to musisz wiedzieć, zanim zainwestujesz!

Decyzja o tym, czy warto inwestować w fundusze obligacji, zależy od wielu czynników, w tym celów inwestycyjnych, tolerancji ryzyka oraz oczekiwań względem stopy zwrotu. Inwestowanie w fundusze obligacji warto rozważyć szczególnie wtedy, gdy szukamy stabilności, planujemy długoterminowe inwestycje lub chcemy zdywersyfikować swój portfel. Warto również zaznaczyć, że inwestowanie w fundusze obligacyjne nie jest tym samym, co inwestowanie w obligacje.

Zobacz także:

• Czy warto inwestować małe kwoty (np. 100 zł)?
• Co to jest hossa?
• Strategie inwestycyjne w czasach niepewności – jak zarządzać ryzykiem w 2025 roku?